想投資納斯達克指數？給台灣投資者的完整指南

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想搭上美國科技股的成長列車嗎？投資那斯達克指數是個很棒的起點。這篇文章不談理論，而是直接給你三種實用的投資管道。請依據你的狀況，快速找到最適合自己的方式。

🚀 快速選擇指南

• 如果你是投資新手，不想處理繁瑣手續 👉 直接看管道一
• 如果你是小資族，想用台幣小額投資 👉 請跳到管道三
• 如果你是積極交易者，想節省最多成本 👉 務必研究管道二

核心要點

• 投資那斯達克指數，主要指投資「那斯達克100指數」，它包含美國前100家大型非金融科技公司。
• 台灣投資人有三種主要管道投資那斯達克：透過國內券商複委託、直接開海外券商帳戶，或在台股市場買追蹤那斯達克指數的指數股票型基金。
• 複委託操作簡單，資金留在台灣，但手續費較高；海外券商手續費低，但需處理國際匯款且介面多為英文。
• 台股指數股票型基金（如00662）可用台幣小額投資，適合小資族定期定額，但有內扣費用。
• 差價合約（差價合約）風險高，不適合新手，它是一種高槓桿的短期交易工具，而非長期投資選項。

認識那斯達克指數：綜合與100指數差在哪？

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在你投入資金之前，必須先釐清一個常見的誤解。當大家談論投資「那斯達克指數」時，通常指的是「那斯達克100指數」，而不是「那斯達克綜合指數」。這兩者有很大的不同。

納斯達克綜合指數 vs. 100指數

簡單來說，綜合指數像是個大雜燴，包含了在納斯達克交易所上市的所有公司，超過3,000家。而那斯達克100指數則是從中精挑細選出來的菁英部隊，專注於市值最大的100家「非金融」公司。

你可以透過下表快速了解它們的差異：

為何納斯達克100指數更受關注？

因為它聚焦了全球最具創新力與成長潛力的龍頭企業。當你投資那斯達克100指數，你等於一次擁有了蘋果 (蘋果)、微軟 (微軟)、亞馬遜 (亞馬遜)、輝達 (輝達) 和特斯拉 (特斯拉) 等科技巨擘的股份。這些公司不僅影響著我們的日常生活，更是驅動全球經濟成長的重要引擎，因此成為全球投資人追逐的焦點。

💡 小知識：美股四大指數 除了那斯達克指數，美股市場還有另外三大指數，幫助你了解市場全貌：

• 道瓊工業指數 (道瓊)：代表30家美國大型藍籌股。
• 標準普爾500指數 (標準普爾500)：廣泛代表美國500家大型企業，被視為市場風向標。
• 費城半導體指數 (費城半導體指數)：專注於半導體產業的指標。

指數代表指數股票型基金：QQQ介紹

要投資那斯達克100指數，最直接的方式就是買進追蹤它的指數股票型基金，其中最知名、最具代表性的就是 Invesco 發行的 QQQ。

• 全名: 景順QQQ信託基金 (QQQ)
• 成立日期: 1999年3月10日
• 追蹤指數: 那斯達克100指數

QQQ擁有極高的流動性，是美國市場交易量最大的指數股票型基金之一。更重要的是，它的總管理費用率僅為0.20%，長期持有下來能為你節省不少成本，是投資大型科技股的絕佳工具。

管道一：國內券商複委託

如果你是投資新手，覺得開設海外帳戶、處理國際匯款很麻煩，那麼「複委託」就是為你量身打造的入門管道。它讓你用最熟悉的方式，跨出投資美股的第一步。

複委託是什麼？

複委託的原文是 複委託。簡單來說，就是你委託你的國內券商，再由它「複」委託給美國當地的合作券商，幫你買進美國的股票或指數股票型基金。整個過程中，你只需要面對你的國內券商，就像買賣台股一樣簡單。

優點與缺點分析

使用複委託有明顯的好處，但你也要了解其代價。

• 👍 優點
  • 全中文介面：從開戶到下單，所有操作都是你熟悉的中文。
  • 資金不需匯到海外：直接用券商應用程式換匯，錢留在國內帳戶，安全又省事。
  • 客服溝通無礙：遇到問題直接打電話給國內券商客服，溝通沒有語言障礙。
• 👎 缺點
  • 手續費較高：這是複委託最主要的硬傷，交易成本通常高於海外券商。
  • 有最低消費：多數券商設有單筆交易的最低手續費，對小額投資者較不划算。

複委託費用結構

比較複委託的費用時，你必須同時關注「手續費率」與「最低消費金額」這兩大重點。以下是一些主要券商的參考費率，能幫助你快速建立概念：

注意：以上費率為牌告參考，實際費用可能因活動或你的交易量而有不同，下單前請務必向你的券商確認。

開戶與下單流程

透過複委託投資那斯達克指數的流程非常直觀，基本上只有三個步驟：

1. 📂 開立複委託戶：在你現有的台股券商線上申請，或臨櫃辦理加開複委託功能。
2. 💵 換匯入金：直接在券商的應用程式內，將台幣換成美金，存入你的交割戶。
3. 📈 下單買進QQQ：打開下單軟體，輸入美股代碼「QQQ」，送出訂單即可完成。

管道二：海外券商帳戶

如果你是積極的交易者，或是想最大化節省長期投資成本，那麼直接開設海外券商帳戶會是你的最佳選擇。這個管道讓你繞過國內券商，直接在美國市場進行交易。

為何要開海外券商？

選擇海外券商的核心理由就是「成本」與「效率」。當你直接面對美國券商時，可以享受到許多複委託沒有的優勢：

• 💰 更低的交易費用：許多海外券商提供股票交易零手續費，長期下來能省下可觀的成本。
• 🚀 更快的交易速度：你的訂單直接進入美國市場，交易執行速度更快，適合需要快速反應的投資者。
• 📈 更多元的投資產品：除了買賣股票，部分券商還提供期貨、選擇權等衍生性商品，投資策略更靈活。

優點與缺點分析

直接開立海外券商帳戶，就像是從搭乘客運升級為自己開車，自由度更高，但責任也更大。

• 👍 優點
  • 交易成本極低：這是最大的誘因，許多主流券商提供美股與指數股票型基金交易零手續費。
  • 直接掌控資產：你的資金與股票直接登記在你的名下，而非透過第三方。
  • 產品選擇豐富：可交易的商品種類遠多於複委託。
• 👎 缺點
  • 需處理國際電匯：開戶後需要將資金從台灣的銀行電匯至美國，有額外費用與流程。
  • 全英文操作介面：從開戶到下單，大部分介面與客服都是英文。
  • 資金在海外：對部分投資者來說，資金放在海外可能會感到不安心。

海外券商費用結構

海外券商的費用結構非常具有競爭力，尤其在交易手續費方面。許多知名券商早已進入零元手續費的時代。

開戶與電匯流程

雖然聽起來複雜，但現在多數海外券商的開戶流程都已完全線上化，你只需要準備好相關文件即可。

1. 線上申請開戶：
   • 選擇一家券商，進入其官網，按照指示填寫線上申請表。
   • 你需要準備 護照 作為身分證明，以及地址證明文件。
   • 過程中會需要填寫 W-8BEN表格 表格，這是非美國居民免除美國資本利得稅的重要文件。
2. 電匯入金：
   • 開戶成功後，券商會提供一組專屬的匯款資料給你。
   • 你需要到台灣的銀行，辦理國際電匯 (電匯) 將資金匯入。

💡 電匯小提醒 國際電匯通常需要 1-5 個工作天才能到帳。過程中會產生一筆費用，包含台灣銀行的匯出費與海外中轉行的費用，總計約 15-40 美元不等，具體金額依各家銀行規定而異。

管道三：台股市場指數股票型基金

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如果你是小資族，或是想用定期定額的方式輕鬆投資，那麼直接在台股市場買進追蹤那斯達克指數的指數股票型基金，絕對是最方便、門檻最低的選擇。你不需要換美金，也不用開海外戶頭，用你最熟悉的台股帳戶就能參與美國科技股的成長。

台股中的納指指數股票型基金

在台灣，你可以直接買到追蹤 那斯達克100 的 指數股票型基金。其中，最具代表性的就是富邦投信發行的「富邦納斯達克(00662)」。它的全名是「富邦NASDAQ-100傘型證券投資信託基金之富邦NASDAQ-100證券投資信託基金」，在股票市場的代碼就是「00662」。

優點與缺點分析

這個管道非常親民，但你仍需了解它的兩面性。

• 👍 優點
  • 台幣直接交易：省去換匯的麻煩與匯率風險，資金運用更靈活。
  • 交易門檻極低：可以一股一股地買（零股交易），非常適合小額投資人。
  • 操作最熟悉：使用你現有的台股券商應用程式即可下單，介面全中文。
• 👎 缺點
  • 有內扣費用：指數股票型基金本身會收取管理費等費用，長期下來會稍微影響績效。
  • 可能有追蹤誤差：指數股票型基金的淨值表現與實際指數之間可能存在微小差距。

指數股票型基金內扣費用解析

內扣費用是直接從指數股票型基金的淨值中扣除的成本，你雖然看不到這筆交易，但它會默默影響你的總報酬。

主要的內扣費用包含：

• 經理費：付給基金公司（如富邦投信）管理這檔指數股票型基金的費用。
• 保管費：付給保管銀行的費用，用來保管指數股票型基金所持有的資產。

以00662為例，其經理費與保管費加總約為0.34%。雖然費用比直接買QQQ高，但考量到省下的換匯與電匯成本，對小額投資者來說仍相當划算。

如何買進00662？

買進00662就跟買台積電、鴻海一樣簡單！你只需要在你的券商應用程式中，輸入股票代碼「00662」，就可以下單買進。你可以選擇盤中買進零股，也可以設定定期定額，讓系統自動幫你投資。

無論是想單筆投入幾千元，或是每月固定扣款，最小單位都是1股，讓你的投資計畫充滿彈性。

其他方式：差價合約 (差價合約)

除了前面提到的三種主流管道，還有一種更為進階的工具——差價合約 (差價合約)。這個工具非常靈活，但風險也極高，你必須在完全理解後才能謹慎使用。

什麼是差價合約？

差價合約 (差價合約) 是一種金融衍生性商品。簡單來說，你並不是真的買進或擁有那斯達克指數裡的股票，而是與經紀商簽訂一份合約，針對指數的「價格變動」進行交易。

它的運作方式如下：

• 你預測那斯達克100指數的價格會上漲，就建立「多頭」部位 (買入)。
• 你預期指數價格會下跌，就建立「空頭」部位 (賣出)。

合約結束時，你的利潤或虧損，就取決於你開倉與平倉時的價格差異。例如，你認為指數會漲，在18,000點時買入差價合約，隨後在18,100點平倉賣出，你就賺取了這100點的價差。反之，如果指數下跌，你就會產生虧損。

差價合約的優勢與高風險

差價合約最大的魅力在於其靈活性與槓桿效應，但這也是它高風險的來源。

• 📈 優勢
  • 多空雙向交易：不論市場上漲或下跌，你都有機會獲利。
  • 高槓桿操作：你可以用較少的保證金，去操作價值更高的合約。這意味著潛在回報可能很高。
  • 交易產品多元：除了指數，你還可以交易外匯、原物料等商品。
• ⚠️ 高風險
  • 槓桿放大虧損：槓桿是雙面刃。當市場走勢與你的預期相反時，你的虧損同樣會被放大，甚至可能超過你投入的本金。
  • 隔夜利息成本：如果你的差價合約倉位持有超過一天，經紀商會向你收取或支付一筆「隔夜利息」(隔夜融資成本)，這會增加你的交易成本。

注意：隔夜利息 這筆費用是根據你持有的倉位 (多頭或空頭) 和當時的市場利率計算的。長期持有差價合約倉位，會不斷累積這項成本，侵蝕你的獲利。

適合哪類投資者？

由於其複雜性與高風險，差價合約絕對不適合投資新手。

這種工具比較適合具備以下特質的短期積極交易者：

• 經驗豐富：對市場動態有深入的了解，能熟練進行技術分析。
• 紀律嚴明：能夠嚴格執行停損，有效控管風險。
• 高風險承受能力：心理素質強大，能夠承受可能超過本金的虧損。

總結來說，差價合約是一個強大的短線交易工具，但絕非穩健的長期投資選項。如果你不具備相關知識和風險管理能力，最好遠離它。

看完三種投資管道的分析，你找到最適合自己的方向了嗎？這裡為你整理了一個快速比較表，幫助你做出最終決定。

投資管道	手續費	便利性	資金門檻	適合對象
管道一：複委託	較高	高	中等	怕麻煩、不想開海外戶頭的新手
管道二：海外券商	極低	低	較高	想節省長期成本的積極投資者
管道三：台股指數股票型基金	中等	極高	極低	想用台幣定期定額的小資族

最終，沒有絕對最好的方法，只有最適合你的選擇。請依據上表，評估你的投資習慣與資金狀況，勇敢踏出投資全球科技巨擘的第一步吧！

FAQ

投資美股的股息會被課稅嗎？

會的。透過任何管道投資美股指數股票型基金，所收到的股息都會預扣30%的稅款。不過，這筆稅款通常可以直接在券商後台查詢，你不需要自己額外申報。

哪種投資方式的資金門檻最低？

答案是管道三：台股指數股票型基金。

你可以直接在台股市場用台幣進行零股交易，最低只要幾十元就能買進一股00662，非常適合小資族或學生族群入門。

我想定期定額，應該選哪個管道？

若想用台幣定期定額，台股指數股票型基金 (00662) 是最方便的選擇。如果你有一筆美金，且希望手續費最低，部分海外券商也提供定期定額功能，但需先處理電匯。

QQQ和00662到底該選哪個？

• 追求最低費用：選擇海外券商買QQQ。
• 追求最高便利性：選擇在台股市場買00662。

兩者追蹤的指數相同，長期績效非常接近。你可以根據自己對方便性和成本的重視程度來決定。